В настоящее время Китай производит 80% мирового производства неодима-празеодима — комбинации редкоземельных металлов, жизненно важной для производства высокопрочных постоянных магнитов.
Эти магниты используются в трансмиссиях электромобилей (EV), поэтому ожидаемая революция в области электромобилей потребует увеличения поставок со стороны добытчиков редкоземельных металлов.
Для каждой трансмиссии электромобиля требуется до 2 кг оксида неодима-празеодима, а для ветряной турбины с прямым приводом мощностью три мегаватта требуется 600 кг. Неодим-празеодим есть даже в кондиционере, установленном на стене офиса или дома.
Но, по некоторым прогнозам, Китаю в ближайшие несколько лет придется стать импортером неодима-празеодима — и на данный момент Австралия является страной, которая лучше всего может восполнить этот пробел.
Благодаря корпорации Lynas (ASX: LYC), страна уже является вторым по величине производителем редкоземельных элементов в мире, хотя она по-прежнему производит лишь часть продукции Китая. Но это еще не все.
Четыре австралийские компании реализуют очень продвинутые проекты в области задних земель, в которых основное внимание уделяется неодим-празеодиму в качестве основного продукта. Три из них расположены в Австралии, а четвертый – в Танзании.
Кроме того, у нас есть месторождения Northern Minerals (ASX: NTU) с очень востребованными тяжелыми редкоземельными элементами (HREE), диспрозием и тербием, которые доминируют в группе редкоземельных металлов на проекте Browns Range в Западной Австралии.
Из других игроков у США есть рудник Маунтин-Пасс, но переработка его продукции зависит от Китая.
Существуют и другие проекты в Северной Америке, но ни один из них нельзя считать готовым к строительству.
Индия, Вьетнам, Бразилия и Россия производят скромные количества; в Бурунди есть действующая шахта, но ни одна из них не имеет возможности создать национальную промышленность с критической массой в краткосрочной перспективе.
Компания Northern Minerals была вынуждена временно законсервировать свой пилотный завод Browns Range в штате Вашингтон из-за ограничений штата на поездки, введенных в связи с вирусом COVID-19, но компания производит товарный продукт.
Alkane Resources (ASX: ALK) в настоящее время уделяет больше внимания золоту и планирует закрыть свой проект по производству металлов в Даббо, как только нынешняя турбулентность на фондовом рынке утихнет. Затем это предприятие будет торговаться отдельно под названием «Австралийские стратегические металлы».
Dubbo готов к строительству: у него есть все ключевые федеральные и государственные разрешения, а Alkane работает с южнокорейской компанией Zirconium Technology Corp (Ziron) над строительством пилотного завода по производству чистых металлов в Тэджоне, пятом по величине городе Южной Кореи.
Месторождение Даббо содержит 43% циркония, 10% гафния, 30% редкоземельных элементов и 17% ниобия. Приоритетом редкоземельных металлов компании является неодим-празеодим.
Hastings Technology Metals (ASX: HAS) реализует проект Янгибана, расположенный к северо-востоку от Карнарвона в штате Вашингтон. Он имеет экологические разрешения Содружества на открытый карьер и обогатительный завод.
Гастингс планирует начать производство к 2022 году с годовой производительностью 3400 тонн неодима-празеодима. Предполагается, что он, а также диспрозий и тербий принесут 92% дохода проекта.
Гастингс вел переговоры о 10-летней сделке с немецкой компанией Schaeffler, производителем металлопродукции, но эти переговоры были отложены из-за воздействия вируса COVID-19 на немецкую автомобильную промышленность. Также велись переговоры с ThyssenKrupp и китайским партнером по реализации.
Arafura Resources (ASX: ARU) начала свою деятельность на ASX в 2003 году как предприятие по добыче железной руды, но вскоре изменила курс после приобретения проекта Nolans на Северной территории.
Теперь компания ожидает, что срок эксплуатации рудника Ноланс составит 33 года и будет производить 4335 тонн неодим-празеодима в год.
Компания заявила, что это единственное предприятие в Австралии, имеющее разрешение на добычу, извлечение и разделение редкоземельных элементов, включая обращение с радиоактивными отходами.
Компания нацелена на продажу неодим-празеодима в Японии и имеет опцион на 19 гектаров земли в английском Тиссайде для строительства нефтеперерабатывающего завода.
Месторождение Тиссайд полностью разрешено, и теперь компания просто ждет, пока правительство Танзании выдаст лицензию на добычу полезных ископаемых, что является окончательным нормативным требованием для проекта Нгуалла.
Хотя компания Arafura подписала меморандумы о взаимопонимании с двумя китайскими покупателями, в ее недавних презентациях подчеркивалось, что ее «взаимодействие с клиентами» ориентировано на пользователей неодима-празеодима, которые не соответствуют стратегии «Сделано в Китае 2025», которая является планом Пекина, согласно которому Через пять лет страна будет на 70% самообеспеченна высокотехнологичной продукцией — и это станет важным шагом на пути к глобальному доминированию в технологическом производстве.
Arafura и другие компании хорошо осознают, что Китай контролирует большую часть глобальной цепочки поставок редкоземельных металлов, а Австралия вместе с США и другими союзниками осознают угрозу, которую представляет способность Китая сдерживать запуск некитайских проектов.
Пекин субсидирует операции с редкоземельными элементами, чтобы производители могли контролировать цены, а китайские компании могли оставаться в бизнесе, в то время как некитайские компании не могли работать в убыточной среде.
В продажах неодима-празеодима доминирует зарегистрированная в Шанхае компания China Northern Rare Earth Group, одно из шести контролируемых государством предприятий, занимающихся добычей редкоземельных металлов в Китае.
В то время как отдельные компании определяют, на каком уровне они смогут выйти на уровень безубыточности и получить прибыль, поставщики финансовых услуг, как правило, более консервативны.
Цены на неодим-празеодим в настоящее время составляют чуть менее 40 долларов США/кг (61 австралийский доллар/кг), но, по оценкам промышленных предприятий, для высвобождения капитальных вливаний, необходимых для разработки проектов, потребуется что-то ближе к 60 долларам США/кг (92 австралийских доллара/кг).
Фактически, даже в разгар паники, вызванной Covid-19, Китаю удалось нарастить производство редкоземельных металлов: экспорт в марте вырос на 19,2% в годовом исчислении и составил 5541 тонну — самый высокий месячный показатель с 2014 года.
У Lynas также были хорошие показатели поставок в марте. За первый квартал объем производства оксидов редкоземельных элементов составил 4 465 тонн.
Китай закрыл большую часть своей редкоземельной промышленности на весь январь и часть февраля из-за распространения вируса.
«Участники рынка терпеливо ждут, поскольку никто на данный момент не имеет четкого понимания того, что ждет нас в будущем», — сообщил Пик акционерам в конце апреля.
«Кроме того, понятно, что при нынешнем уровне цен китайская редкоземельная промышленность практически не приносит никакой прибыли», — говорится в сообщении.
Цены на различные редкоземельные элементы варьируются в зависимости от потребностей рынка. В настоящее время мир в изобилии обеспечен лантаном и церием; с другими не очень.
Ниже приведен снимок цен за январь — отдельные цифры немного сместились в ту или иную сторону, но цифры показывают значительные различия в оценках. Все цены указаны в долларах США за кг.
Оксид лантана – 1,69 Оксид церия – 1,65 Оксид самария – 1,79 Оксид иттрия – 2,87 Оксид иттербия – 20,66 Оксид эрбия – 22,60 Оксид гадолиния – 23,68 Оксид неодима – 41,76 Оксид европия – 30,13 Оксид гольмия – 44,48 Оксид скандия – 48,07 Оксид празеодима – 48,43 Оксид диспрозия – 251,11 Оксид тербия – 506,53 Оксид лютеция – 571,10
Время публикации: 20 мая 2020 г.