با ادامه تنش بین اوکراین و روسیه، قیمت فلزات کمیاب خاکی افزایش خواهد یافت.

انگلیسی: ابیزر شیخ محمود، بینش بازار آینده

در حالی که بحران زنجیره تامین ناشی از اپیدمی COVID-19 بهبود نیافته است، جامعه بین المللی جنگ روسیه و اوکراین را آغاز کرده است. در زمینه افزایش قیمت ها به عنوان یک نگرانی عمده، این بن بست ممکن است فراتر از قیمت بنزین، از جمله زمینه های صنعتی مانند کود، مواد غذایی و فلزات گرانبها باشد.

از طلا گرفته تا پالادیوم، صنعت فلزات کمیاب در هر دو کشور و حتی جهان ممکن است با آب و هوای بد روبرو شود. روسیه ممکن است با فشار زیادی برای تامین 45 درصد از عرضه جهانی پالادیوم مواجه شود، زیرا صنعت در حال حاضر با مشکل مواجه است و تقاضا بیش از عرضه است. علاوه بر این، از زمان درگیری، محدودیت های حمل و نقل هوایی، مشکلات تولیدکنندگان پالادیوم را تشدید کرده است. در سطح جهان، پالادیوم به طور فزاینده ای برای تولید مبدل های کاتالیزوری خودرو برای کاهش انتشارات مضر موتورهای روغنی یا دیزلی استفاده می شود.

روسیه و اوکراین هر دو کشورهای مهم خاکی کمیاب هستند که سهم قابل توجهی در بازار جهانی را به خود اختصاص داده اند. طبق آمار Future Market Insights تایید شده توسط esomar، تا سال 2031، نرخ رشد ترکیبی سالانه بازار جهانی فلزات خاکی کمیاب 6٪ خواهد بود و هر دو کشور ممکن است موقعیت مهمی را اشغال کنند. با این حال، با توجه به شرایط فعلی، پیش بینی فوق ممکن است تغییر قابل توجهی داشته باشد. در این مقاله، ما عمیقاً تأثیر مورد انتظار این بن‌بست را بر صنایع پایانه کلیدی که در آن فلزات کمیاب خاکی مستقر می‌شوند، و همچنین نظرات در مورد تأثیر مورد انتظار آن بر پروژه‌های کلیدی و نوسانات قیمت مورد بحث قرار خواهیم داد.

مشکلات در صنعت مهندسی/فناوری اطلاعات ممکن است به منافع ایالات متحده و اروپا آسیب برساند.

اوکراین به‌عنوان قطب اصلی مهندسی و فناوری IT، منطقه‌ای با خدمات ثالث فراساحلی و فراساحلی پرسود در نظر گرفته می‌شود. بنابراین، تهاجم روسیه به شرکای اتحاد جماهیر شوروی سابق، ناگزیر منافع بسیاری از احزاب به ویژه ایالات متحده و اروپا را تحت تأثیر قرار خواهد داد.

این وقفه در خدمات جهانی ممکن است سه سناریو اصلی را تحت تأثیر قرار دهد: شرکت ها به طور مستقیم فرآیندهای کاری را به ارائه دهندگان خدمات در سراسر اوکراین برون سپاری می کنند. برون‌سپاری کار به شرکت‌هایی در کشورهایی مانند هند، که توانایی‌های خود را با استقرار منابع از اوکراین تکمیل می‌کنند، و شرکت‌هایی با مراکز خدمات تجاری جهانی متشکل از کارکنان منطقه جنگی.

عناصر خاکی کمیاب به طور گسترده در قطعات الکترونیکی کلیدی مانند تلفن‌های هوشمند، دوربین‌های دیجیتال، هارد دیسک‌های کامپیوتری، لامپ‌های فلورسنت و لامپ‌های LED، نمایشگرهای رایانه، تلویزیون‌های صفحه تخت و نمایشگرهای الکترونیکی استفاده می‌شوند که بر اهمیت عناصر خاکی کمیاب تأکید بیشتری دارد.

این جنگ نه تنها در تامین استعدادها، بلکه در زمینه ساخت مواد اولیه فناوری اطلاعات و زیرساخت های ارتباطی نیز باعث ایجاد ابهامات گسترده و نگرانی های جدی شده است. به عنوان مثال، سرزمین تقسیم شده اوکراین در دونباس سرشار از منابع طبیعی است که مهمترین آنها لیتیوم است. معادن لیتیوم عمدتاً در Kruta Balka در ایالت Zaporizhzhia، منطقه معدنی Shevchenkivse در Dontesk و منطقه معدنی Polokhivsk در منطقه Dobra در Kirovohrad توزیع شده است. در حال حاضر عملیات استخراج معادن در این مناطق متوقف شده است که ممکن است منجر به نوسانات زیادی در قیمت فلزات کمیاب در این منطقه شود.

افزایش هزینه های دفاعی جهانی منجر به افزایش قیمت فلزات کمیاب شده است.

با توجه به درجه بالای بلاتکلیفی ناشی از جنگ، کشورهای سراسر جهان برای تقویت توان دفاعی و نظامی ملی خود به ویژه در مناطقی که در حوزه نفوذ روسیه قرار دارند، تلاش می‌کنند. به عنوان مثال، در فوریه 2022، آلمان اعلام کرد که 100 میلیارد یورو (113 میلیارد دلار آمریکا) را برای ایجاد یک صندوق ویژه نیروهای مسلح اختصاص خواهد داد تا هزینه های دفاعی خود را بالای 2 درصد تولید ناخالص داخلی نگه دارد.

این پیشرفت‌ها تأثیر قابل‌توجهی بر چشم‌انداز قیمت‌گذاری و تولید خاک‌های کمیاب خواهد داشت. اقدامات فوق تعهد کشور را برای حفظ یک نیروی دفاعی قوی ملی تقویت می‌کند و چندین پیشرفت کلیدی در گذشته را تکمیل می‌کند، از جمله توافقی که با نورترن مینرالز، یک تولیدکننده فلزات پیشرفته استرالیایی، در سال 2019 برای بهره‌برداری از فلزات خاکی کمیاب به دست آمد. نئودیمیم و پرازئودیمیم

در همین حال، ایالات متحده آماده است تا از خاک ناتو خود در برابر تهاجم آشکار روسیه محافظت کند. اگرچه این کشور نیروها را در خاک روسیه مستقر نخواهد کرد، اما دولت اعلام کرد که تصمیم گرفته است از هر وجب از سرزمینی که نیاز به استقرار نیروهای دفاعی است، دفاع کند. بنابراین، تخصیص بودجه دفاعی ممکن است افزایش یابد، که چشم انداز قیمت مواد کمیاب خاکی را تا حد زیادی بهبود می بخشد. مستقر در سونار، عینک دید در شب، فاصله یاب لیزری، سیستم ارتباطی و هدایت و سیستم های دیگر.

ممکن است تاثیر آن بر صنعت جهانی نیمه هادی ها حتی بدتر باشد؟

صنعت جهانی نیمه هادی ها که انتظار می رود تا اواسط سال 2022 تغییر کند، به دلیل رویارویی روسیه و اوکراین با چالش های بزرگی روبرو خواهد شد. به عنوان یک تامین کننده کلیدی قطعات مورد نیاز برای تولید نیمه هادی، این رقابت آشکار ممکن است به محدودیت های تولید و کمبود عرضه و همچنین افزایش قیمت قابل توجه منجر شود.

از آنجایی که تراشه های نیمه هادی به طور گسترده در محصولات مختلف الکترونیکی مصرفی مورد استفاده قرار می گیرند، جای تعجب نیست که حتی تشدید جزئی درگیری ها کل زنجیره تامین را به آشوب بکشاند. بر اساس گزارش مشاهدات آتی بازار، تا سال 2030، صنعت تراشه های نیمه هادی جهانی نرخ رشد سالانه مرکب 5.6 درصدی را نشان خواهد داد. کل زنجیره تامین نیمه هادی از یک اکوسیستم پیچیده تشکیل شده است که شامل تولیدکنندگانی از مناطق مختلف می شود که مواد اولیه، تجهیزات، فناوری ساخت و راه حل های بسته بندی مختلف را ارائه می دهند. علاوه بر این، توزیع کنندگان و تولیدکنندگان لوازم الکترونیکی مصرفی را نیز شامل می شود. حتی یک فرورفتگی کوچک در کل زنجیره باعث تولید کف می شود که بر هر ذینفع تأثیر می گذارد.

اگر جنگ بدتر شود، ممکن است تورم جدی در صنعت نیمه هادی جهانی رخ دهد. شرکت ها شروع به محافظت از منافع خود و احتکار تعداد زیادی تراشه نیمه هادی خواهند کرد. در نهایت، این منجر به کمبود کلی موجودی می شود. اما چیزی که ارزش تایید دارد این است که ممکن است بحران در نهایت کاهش یابد. برای رشد کلی بازار و ثبات قیمت صنعت نیمه هادی، خبر خوبی است.

صنعت خودروهای الکتریکی جهانی ممکن است با مقاومت قابل توجهی روبرو شود.

صنعت خودروی جهانی ممکن است مهم ترین تأثیر این درگیری را به ویژه در اروپا احساس کند. در سطح جهانی، تولیدکنندگان بر تعیین مقیاس این جنگ زنجیره تامین جهانی متمرکز هستند. فلزات خاکی کمیاب مانند نئودیمیم، پرازئودیمیم و دیسپروزیم معمولاً به عنوان آهنرباهای دائمی برای تولید موتورهای کششی سبک، فشرده و کارآمد استفاده می شوند که ممکن است منجر به عرضه ناکافی شود.

بر اساس تحلیل ها، صنعت خودروسازی اروپا به دلیل قطع عرضه خودرو در اوکراین و روسیه بیشترین تأثیر را متحمل خواهد شد. از پایان فوریه 2022، چندین شرکت خودروسازی جهانی ارسال سفارشات از نمایندگی های محلی به شرکای روسی را متوقف کرده اند. علاوه بر این، برخی از خودروسازان فعالیت های تولید خود را برای جبران این انقباض سرکوب می کنند.

در 28 فوریه 2022، فولکس واگن، یک خودروساز آلمانی، اعلام کرد که تصمیم گرفته است تولید در دو کارخانه خودروهای الکتریکی را برای یک هفته تمام متوقف کند زیرا تهاجم باعث اختلال در تحویل قطعات یدکی شده است. این خودروساز تصمیم گرفته است که تولید را در کارخانه Zvico و کارخانه درسدن متوقف کند. در میان سایر قطعات، انتقال کابل ها به شدت قطع شده است. علاوه بر این، عرضه فلزات خاکی کمیاب از جمله نئودیمیم و دیسپروزیم نیز ممکن است تحت تأثیر قرار گیرد. 80 درصد خودروهای الکتریکی از این دو فلز برای ساخت موتورهای آهنربای دائمی استفاده می کنند.

جنگ در اوکراین همچنین ممکن است بر تولید جهانی باتری خودروهای الکتریکی تأثیر جدی بگذارد، زیرا اوکراین سومین تولیدکننده نیکل و آلومینیوم در جهان است و این دو منبع گرانبها برای تولید باتری و قطعات خودروهای الکتریکی ضروری هستند. علاوه بر این، نئون تولید شده در اوکراین نزدیک به 70 درصد از نئون مورد نیاز برای تراشه های جهانی و سایر اجزا را تشکیل می دهد که در حال حاضر کمبود دارند. در نتیجه، میانگین قیمت تراکنش خودروهای جدید در ایالات متحده به یک افزایش یافته است. قد جدید باور نکردنی این رقم ممکن است امسال بیشتر باشد.

آیا بحران بر سرمایه گذاری تجاری طلا تأثیر می گذارد؟

بن بست سیاسی بین اوکراین و روسیه باعث نگرانی و نگرانی جدی در صنایع پایانه ای بزرگ شده است. اما وقتی صحبت از تاثیر بر قیمت طلا می شود، وضعیت متفاوت است. روسیه با تولید سالانه بیش از 330 تن، سومین تولیدکننده بزرگ طلا در جهان است.

این گزارش نشان می دهد که از آخرین هفته فوریه 2022، در حالی که سرمایه گذاران به دنبال تنوع بخشیدن به سرمایه گذاری های خود در دارایی های امن هستند، قیمت طلا به شدت افزایش یافته است. گزارش شده است که قیمت لحظه ای طلا با 0.3 درصد افزایش به 1912.40 دلار آمریکا در هر اونس رسید، در حالی که انتظار می رود قیمت طلای آمریکا با 0.2 درصد افزایش به 1913.20 دلار در هر اونس برسد. این نشان می دهد که سرمایه گذاران نسبت به عملکرد این فلز گرانبها در دوران بحران بسیار خوش بین هستند.

می توان گفت مهمترین کاربرد نهایی طلا در ساخت محصولات الکترونیکی است. این یک هادی کارآمد است که در اتصالات، کنتاکت های رله، سوئیچ ها، اتصالات جوشکاری، سیم های اتصال و نوارهای اتصال استفاده می شود. در مورد تأثیر واقعی بحران، مشخص نیست که آیا تأثیری بلندمدت خواهد داشت یا خیر. اما از آنجایی که سرمایه‌گذاران به دنبال تغییر سرمایه‌گذاری خود به سمت بی‌طرف‌تر هستند، انتظار می‌رود که درگیری‌های کوتاه‌مدتی به‌ویژه بین طرف‌های درگیر رخ دهد.

با توجه به ماهیت بسیار ناپایدار درگیری فعلی، پیش بینی جهت توسعه صنعت فلزات خاکی کمیاب دشوار است. با قضاوت از مسیر توسعه کنونی، مطمئن به نظر می رسد که اقتصاد بازار جهانی به سمت رکود بلندمدت تولید فلزات گرانبها و فلزات خاکی کمیاب پیش می رود و زنجیره تامین و پویایی کلیدی آن در مدت کوتاهی قطع خواهد شد.

جهان به لحظه حساسی رسیده است. درست پس از همه‌گیری ویروس کرونا (کووید-19) در سال 2019، زمانی که اوضاع تازه شروع به عادی شدن می‌کرد، رهبران سیاسی از فرصت استفاده کردند و ارتباط خود را با سیاست قدرت از سر گرفتند. به منظور محافظت از خود در برابر این بازی‌های قدرت، تولیدکنندگان هر کاری که ممکن است انجام می‌دهند تا از زنجیره تامین موجود محافظت کنند و تولید را در هر کجا که لازم باشد متوقف کنند. یا قراردادهای توزیع را با طرف‌های متخاصم قطع کنند.

در عین حال، تحلیلگران انتظار دارند که بارقه‌ای از امید را در پی داشته باشند. اگرچه محدودیت‌های عرضه از سوی روسیه و اوکراین ممکن است حاکم باشد، اما هنوز منطقه‌ای قوی وجود دارد که تولیدکنندگان به دنبال پا گذاشتن به چین هستند. با توجه به بهره برداری گسترده از فلزات گرانبها و مواد خام در این کشور بزرگ شرق آسیا، محدودیت هایی که مردم درک می کنند ممکن است متوقف شود. تولیدکنندگان اروپایی ممکن است دوباره قراردادهای تولید و توزیع را امضا کنند. همه چیز به نحوه برخورد رهبران دو کشور بستگی دارد.

آب شیخ محمود نویسنده محتوا و ویراستار Future Market Insights، یک شرکت تحقیقات بازار و مشاوره تحقیقات بازار است که توسط esomar تایید شده است.